PN 79/2011 (RE-10)

(To be published in the Gazette of India Extraordinary Part ­I, Section­1) Government of India Ministry of Commerce and Industry Department of Commerce Directorate General of Foreign Trade   Public Notice No.   79 (RE­2010)/ 2009­14 New Delhi, the  13th October, 2011  

Subject: Amendment in the provision of Clubbing (Para 4.20) in HBP Vol I( 2009­14).

              In exercise of the powers conferred under Paragraph 2.4 of the Foreign Trade Policy, 2009­14, the Director General of Foreign Trade hereby amends Para 4.20 of the Handbook of Procedures Vol I (2009­14) with immediate effect. The paragraphs will read as follows: 4.20 Facility of clubbing shall be available only for redemption / regularisation of cases and no further import or export shall be allowed. For this facility, authorisations are required to have been issued under similar Customs notification even pertaining to different  financial  years.  However,  in  case  of  Authorisations  issued  on  or  after 1.4.2004,  Advance  Authorisations  with  different  customs  notification  can  be clubbed. Advance authorisation for annual requirement can also be clubbed with the advance authorisation. 4.20.1 RA, under whose jurisdiction authorisation is issued or DGFT(HQs) in other cases, shall consider a request in ANF 4D for clubbing all imports and exports of more than one Advance Authorisation provided imported inputs are properly accounted for as per norms. Value addition of the authorisations so clubbed shall be average of  minimum  value  addition  prescribed  in  FTP  and  Procedure  laid  thereunder, imposed on individual authorisations. Upon clubbing, authorisations  shall,  for  all purposes, be deemed to be one Authorisation and thereafter shortfall, if any, shall be regularized in terms of para 4.28 of HBP v1. 4.20.2 DELETED 4.20.3 Only such Advance Authorisations shall be clubbed which have been issued within 36 months from the date of issue of the earliest Authorisation that is sought to be

36 months from the date of issue of the earliest Authorisation that is sought to be clubbed, whether such Authorisations are valid or not. 4.20.4 Upon clubbing wherever exports are accounted beyond the EO period of the earlier Authorisation, a composition fee of 0.5% of the shortfall in EO shall be levied. 4.20.5 Notwithstanding provisions  of  para  4.20.3  above,  clubbing  of  the  Authorisations issued during Exim Policy period 1992­1997 & 1997­2002 i.e., 1st April 1992 to 31st March, 2002  be  allowed.  This  facility  will  be  available  only  till  31st  March 2012, thereafter no clubbing of Authorisations issued before 31st March 2002 shall be  allowed.    No  clubbing  of  erstwhile  Value  Based  Advance  licences  shall  be allowed.   Effect of this Amendment:   Regional Authorities (RAs) would now allow clubbing of Advance Authorisations. This is a decentralising measure.  The exporters will not be required to approach DGFT Headquarters in cases covered under the above categories.     Sd/­  (Anup K. Pujari) Director General of Foreign Trade e­mail: dgft@nic.in      (F.No. 01/94/180/234/AM 12/PC 4)